वाणिज्यिक बैंकों में मनी क्रिएशन (क्रेडिट क्रिएशन)

वाणिज्यिक बैंकों में मनी क्रिएशन (क्रेडिट क्रिएशन)!

यह वाणिज्यिक बैंकों की सबसे महत्वपूर्ण गतिविधियों में से एक है। पैसे के निर्माण की प्रक्रिया के माध्यम से, वाणिज्यिक बैंक क्रेडिट बनाने में सक्षम होते हैं, जो कि शुरुआती जमाओं से कहीं अधिक है।

इस प्रक्रिया को दो धारणाएं बनाकर बेहतर समझा जा सकता है:

(i) संपूर्ण वाणिज्यिक बैंकिंग प्रणाली एक इकाई है और इसे 'बैंक' कहा जाता है।

(ii) अर्थव्यवस्था में सभी प्राप्तियां और भुगतान बैंकों के माध्यम से किए जाते हैं, अर्थात सभी भुगतान चेक के माध्यम से किए जाते हैं और सभी रसीदें बैंकों में जमा की जाती हैं। बैंकों द्वारा जमा राशि का उपयोग ऋण देने के लिए किया जाता है। हालाँकि, बैंक ऋण देने के लिए पूरी जमा राशि का उपयोग नहीं कर सकते हैं।

बैंकों के लिए अपनी जमा राशि का एक निश्चित न्यूनतम अंश रिजर्व के रूप में रखना कानूनी रूप से अनिवार्य है। अंश को कानूनी रिजर्व अनुपात (LRR) कहा जाता है और केंद्रीय बैंक द्वारा तय किया जाता है। बैंक जमा के मुकाबले 100% भंडार नहीं रखते हैं। वे केवल केंद्रीय बैंक द्वारा इंगित सीमा तक ही भंडार रखते हैं।

कैश डिपॉज़िट के रूप में केवल डिपॉज़िट का अंश ही क्यों रखा जाता है?

बैंक जमा का कुछ अंश कैश रिज़र्व के रूप में रखते हैं क्योंकि एक विवेकपूर्ण बैंकर, अपने अनुभव से, दो बातें जानता है :

(i) सभी जमाकर्ता एक ही समय में धन की वापसी के लिए बैंकों से संपर्क नहीं करते हैं और साथ ही वे एक बार में पूरी राशि नहीं निकालते हैं।

(ii) बैंकों में नई जमा राशि का निरंतर प्रवाह है।

इसलिए, नकदी की वापसी की दैनिक मांग को पूरा करने के लिए, बैंकों के पास नकदी आरक्षित के रूप में केवल कुछ अंश जमा रखने के लिए पर्याप्त है। इसका मतलब है, यदि बैंकों का अनुभव बताता है कि निकासी आमतौर पर जमा का लगभग 20% है, तो उसे नकदी भंडार (LRR) के रूप में केवल 20% जमा रखने की आवश्यकता है।

आइए अब एक उदाहरण के माध्यम से मनी क्रिएशन की प्रक्रिया को समझते हैं:

1. मान लीजिए, बैंकों में शुरुआती जमा 1, 000 रुपये और LRR 20% है। इसका मतलब है, बैंकों को केवल 200 रुपये नकद आरक्षित रखने की आवश्यकता है और 800 रुपये उधार देने के लिए स्वतंत्र हैं। मान लीजिए कि वे 800 रुपये उधार देते हैं। बैंक इस राशि को नकद में उधार नहीं देते हैं। बल्कि, वे उधारकर्ताओं के नाम पर खाते खोलते हैं, जो जब चाहे जैसी राशि निकालने के लिए स्वतंत्र होते हैं।

2. मान लीजिए कि उधारकर्ता भुगतान करने के लिए एक्स 800 की पूरी राशि निकाल लेते हैं। जैसा कि सभी लेन-देन बैंकों के माध्यम से किए जाते हैं, उधारकर्ताओं द्वारा खर्च किया गया पैसा उन लोगों के जमा खातों के रूप में बैंकों में वापस आता है जिन्होंने यह भुगतान प्राप्त किया है। यह एक्स 800 द्वारा बैंकों की मांग जमा को बढ़ाएगा।

3. एक्स 800 की नई जमा राशि के साथ, बैंक 20% नकदी भंडार के रूप में रखते हैं और शेष राशि 640 रुपये उधार लेते हैं। उधारकर्ता भुगतान करने के लिए इन ऋणों का उपयोग करते हैं, जो फिर से भुगतान प्राप्त करने वाले लोगों के खातों में वापस आ जाते हैं। इस बार बैंकों ने 640 रुपये की बढ़ोतरी की।

4. जमा अंतिम दौर की जमा राशि के 80% तक प्रत्येक दौर में बढ़ती रहती है। उसी समय, नकद भंडार भी बढ़ता रहता है, हर बार पिछले कैश रिजर्व के 80% तक। कुल नकदी भंडार प्रारंभिक जमा के बराबर हो जाने पर जमा सृजन समाप्त हो जाता है।

निम्न तालिका देखें:

जैसा कि तालिका में देखा गया है, बैंक केवल X 1, 000 के शुरुआती जमा के साथ 5, 000 रुपये की कुल जमा राशि बनाने में सक्षम हैं। इसका मतलब है, कुल जमा प्रारंभिक जमा का become पांच गुना ’हो जाता है। पांच बार 'मनी मल्टीप्लायर' के मूल्य के अलावा कुछ नहीं है।

पैसा गुणक:

मनी मल्टीप्लायर या डिपॉज़िट मल्टीप्लायर उस पैसे की मात्रा को मापता है जो बैंक अपने पास रखी गई प्रत्येक इकाई के साथ जमा के रूप में जमा कर सकते हैं।

इसकी गणना इस प्रकार की जाती है:

मनी गुणक = 1 / LRR

दिए गए उदाहरण में, LRR 20% या 0.2 है। इसलिए,

मनी गुणक = 1 / 0.2 = 5

यह दर्शाता है कि आरक्षित के रूप में रखे गए धन की प्रत्येक इकाई के लिए, बैंक 5 इकाइयों का पैसा बनाने में सक्षम हैं। मनी मल्टीप्लायर का मूल्य LRR द्वारा निर्धारित किया जाता है। LRR का मूल्य अधिक है, कम धन गुणक का मूल्य है और कम धन बैंकिंग प्रणाली द्वारा बनाया गया है।