नरसिम्हम समिति और बैंकिंग सुधार

नरसिंहम समिति और बैंकिंग सुधार!

नरसिम्हम समिति की रिपोर्ट:

बैंकिंग क्षेत्र की दक्षता और लाभप्रदता में बढ़ते क्षरण को देखते हुए, सरकार ने बैंकिंग क्षेत्र को पुनर्गठित करने का फैसला किया ताकि उनके कामकाज में अधिक प्रतिस्पर्धा और दक्षता को बढ़ावा दिया जा सके और उनकी लाभप्रदता बढ़ सके।

तदनुसार, भारत सरकार ने 14 अगस्त, 1991 को भारतीय रिजर्व बैंक के पूर्व गवर्नर एम। नरसिम्हम की अध्यक्षता में नौ सदस्यीय समिति नियुक्त की। इस समिति को देश के वाणिज्यिक बैंकों और अन्य वित्तीय संस्थानों के कामकाज की समीक्षा करने और सुझाव देने के लिए नियुक्त किया गया था। उनकी कार्यक्षमता बढ़ाने के लिए इन संस्थानों को फिर से तैयार करने के उपाय।

नरसिम्हम समिति ने नवंबर, 1991 में अपनी रिपोर्ट प्रस्तुत की और यह रिपोर्ट 17 दिसंबर, 1991 को संसद के समक्ष रखी गई। अपनी रिपोर्ट में नरसिम्हम समिति ने सार्वजनिक क्षेत्र के बैंकों की शाखा विस्तार, घरेलू क्षेत्र में जमाव के संबंध में सफलता को स्वीकार किया है। प्राथमिकता, बैंकिंग क्षेत्र में बैंकिंग में क्षेत्रीय विषमताओं को दूर करना और उन्हें दूर करना। लेकिन इस राष्ट्रीयकरण के बाद की अवधि में, बैंकिंग क्षेत्र को अपनी उत्पादकता, दक्षता और लाभप्रदता में गंभीर क्षरण का सामना करना पड़ा।

इस स्थिति के लिए जिम्मेदार दो सबसे महत्वपूर्ण कारक, जैसा कि समिति द्वारा रिपोर्ट किया गया है, इसमें निर्देशित निवेश और निर्देशित क्रेडिट कार्यक्रम शामिल हैं। समिति ने तर्क दिया कि असामान्य रूप से उच्च वैधानिक तरलता अनुपात (एसएलआर -38.5 प्रतिशत) और नकद आरक्षित अनुपात (सीआरआर -15 प्रतिशत) बैंकरों पर लागू होते हैं, जो बैंकिंग प्रणाली पर एक तरह का कर लगाते हैं और अनुत्पादक के लिए बैंकिंग कोष की एक अच्छी राशि निकाल लेते हैं। प्रयोजनों।

इसी तरह, सीआरआर, "आरक्षित आवश्यकता कर" के रूप में बैंकों की संभावित आय को कम कर दिया है और इस प्रकार बैंकरों की लाभप्रदता कम कर दी है। इसके अलावा, नरसिम्हम समिति की रिपोर्ट में उल्लेख किया गया है कि अंडर-बैंक्ड और प्राथमिकता वाले क्षेत्रों, आईआरडीपी उधार, ऋण मेला इत्यादि के लिए रियायती ऋण प्रवाह के रूप में निर्देशित क्रेडिट ऑपरेशन की प्रणाली ने ध्वनि बैंकिंग प्रथाओं को परेशान किया है। समिति ने उल्लेख किया, "इस प्रक्रिया में सामाजिक रूप से उन्मुख ऋण, गैर जिम्मेदार उधार में पतित।"

समिति ने आगे उल्लेख किया कि लगभग 20 प्रतिशत कृषि और लघु औद्योगिक ऋण "संक्रमित" और "दूषित" पोर्टफोलियो के रूप में है। समिति ने यह भी उल्लेख किया कि इन बैंकों का परिचालन व्यय शाखा बैंकिंग में अभूतपूर्व वृद्धि, उचित पर्यवेक्षण की कमी, कर्मचारियों की तीव्र वृद्धि और त्वरित पदोन्नति, ट्रेड यूनियनों की अनुचित भूमिका और उच्च इकाई लागत के कारण प्राथमिकता वाले क्षेत्रों को ऋण प्रदान करता है। ।

बैंकिंग प्रणाली पर नरसिम्हम समिति की सिफारिशें:

बैंकिंग प्रणाली में सुधार के लिए नरसिम्हम समिति की सिफारिशें एकमात्र तर्कसंगत मानदंडों पर आधारित हैं, अर्थात बैंकों के संसाधनों को सबसे तर्कसंगत तरीके से तैनात किया जाना चाहिए ताकि यह अपने जमाकर्ताओं को अधिकतम लाभ प्रदान कर सके। इस प्रकार सरकार द्वारा अपने उपभोग व्यय (कर्मचारियों के वेतन का भुगतान) के वित्तपोषण के लिए कम ब्याज दर पर बैंकों के धन को जमा करने वालों को धोखा दिया।

समिति की सिफारिशों के उद्देश्य से:

(ए) परिचालन लचीलेपन के उच्च स्तर को सुनिश्चित करना;

(बी) निर्णय लेने में स्वायत्तता; तथा

(c) वित्तीय प्रणाली की दक्षता और प्रभावशीलता को प्राप्त करने के लिए बैंकिंग कार्यों में प्रतिस्पर्धा और व्यावसायिकता के उच्च स्तर को बढ़ावा देना।

बैंकिंग प्रणाली के साथ-साथ वित्तीय प्रणाली में आवश्यक सुधार करने के लिए नरसिम्हम समिति द्वारा की गई महत्वपूर्ण सिफारिशें निम्नलिखित हैं:

1. शीर्ष पर SBI सहित तीन या चार बड़े बैंकों से युक्त बैंकिंग संरचना के लिए चार स्तरीय पदानुक्रम की स्थापना, देशव्यापी शाखाओं के एक नेटवर्क के साथ 8 से 10 राष्ट्रीय बैंक, क्षेत्रीय संचालन के लिए स्थानीय बैंक और निचले भाग में ग्रामीण बैंक मुख्य रूप से कृषि और संबंधित गतिविधियों के वित्तपोषण में लगे हुए हैं।

2. सरकार को भविष्य में देश के किसी भी निजी वाणिज्यिक बैंकों का राष्ट्रीयकरण करने का विचार नहीं करना चाहिए और निजी बैंकों को सार्वजनिक क्षेत्र के बैंकों के साथ एक समान व्यवहार करना चाहिए।

3. निजी क्षेत्र में नए बैंक स्थापित करने और शाखा विस्तार के लिए लाइसेंसिंग प्रक्रिया को समाप्त करने पर रोक लगाना।

4. विदेशी निवेश नीति के अनुरूप विदेशी बैंक को अधिक शाखाएं खोलने की अनुमति देने में सरकार को अधिक उदार होना चाहिए। विदेशी और भारतीय बैंकों के संयुक्त उपक्रम को व्यापारी और निवेश बैंकिंग के संबंध में अनुमति दी जानी चाहिए। भारतीय बैंकों के विदेशी परिचालन को युक्तिसंगत बनाया जाना चाहिए।

5. वैधानिक तरलता अनुपात (SLR) और नकद आरक्षित अनुपात (CRR) को 1991-92 से उत्तरोत्तर लाया जाना चाहिए। SLR साधन को एक विवेकपूर्ण आवश्यकता के रूप में इसके मूल उद्देश्य के अनुरूप तैनात किया जाना चाहिए और सार्वजनिक क्षेत्र के वित्तपोषण के लिए एक प्रमुख साधन के रूप में नहीं देखा जाना चाहिए।

6. निर्देशित क्रेडिट कार्यक्रम को कम से कम उन लोगों के मामले में फिर से जांच की जानी चाहिए जो अपने पैरों पर खड़े होने में सक्षम थे और जिन्होंने इसे आर्थिक किराए के स्रोत में बदल दिया है। इस तरह, प्राथमिकता वाले ऋण पर अंकुश लगाया जाना चाहिए। प्राथमिकता क्षेत्र को छोटे और सीमांत किसानों, छोटे औद्योगिक क्षेत्र, छोटे व्यवसाय ऑपरेटरों और अन्य कमजोर वर्गों को शामिल करने के लिए फिर से परिभाषित किया जाना चाहिए।

7. उभरते बाजार की स्थितियों को दर्शाने के लिए ब्याज दर को और कम कर दिया जाना चाहिए और बैंक जमा पर वर्तमान ब्याज दरों को विनियमित किया जा सकता है।

8. संदिग्ध ऋणों के संबंध में, सुरक्षा कम गिरावट के 100 प्रतिशत की सीमा तक प्रावधान किए जाने चाहिए। संपत्ति का नुकसान या तो पूरी तरह से लिखा जाना चाहिए। बुरे ऋणों की समस्या से निपटने के लिए एक बोर्ड का गठन किया जाना है। व्यवस्था की जा रही है जिसके तहत बैंकों और वित्तीय संस्थानों के खराब और संदिग्ध ऋणों के कम से कम हिस्से को बैलेंस शीट से हटा दिया जाता है ताकि बैंक इस प्रक्रिया के माध्यम से प्राप्त धनराशि को अधिक उत्पादक परिसंपत्तियों में पुन: चक्रित कर सकें।

9. बैंक अधिकारियों के लिए सामान्य कर्मचारी भर्ती प्रणाली बैंकिंग सुधारों के हिस्से के रूप में दूर की जाती है। प्रमुख पदों पर नियुक्ति को राजनीतिक पक्ष से बाहर रखा जाना चाहिए। समिति को कम्प्यूटरीकृत प्रणाली के अधिक उपयोग की तत्काल आवश्यकता भी महसूस हुई।

10. प्रत्येक सार्वजनिक क्षेत्र के बैंक को अपनी सभी ग्रामीण शाखाओं को संभालने के लिए एक या एक से अधिक ग्रामीण बैंकिंग सहायक कंपनियों की स्थापना करनी चाहिए और ये क्षेत्रीय बैंक बैंकों के बराबर होनी चाहिए।

11. सार्वजनिक क्षेत्र के बैंकों के शेयरों का एक प्रतिशत अन्य सार्वजनिक उपक्रमों की तरह विनिवेश किया जाना चाहिए।

12. बैंकों की स्वतंत्रता और स्वायत्तता सुनिश्चित करने के लिए आंतरिक प्रशासन के मामलों से संबंधित सरकारी दिशानिर्देशों को रद्द किया जाना चाहिए। आरबीआई और वित्त मंत्रालय के बैंकिंग प्रभाग के बीच बैंकिंग प्रणाली पर नियंत्रण की गुणवत्ता समाप्त होनी चाहिए और बैंकिंग प्रणाली के नियमन के लिए आरबीआई प्राथमिक एजेंसी होनी चाहिए।

अन्य वित्तीय सुधार:

नरसिम्हम समिति द्वारा अनुशंसित अन्य वित्तीय सुधारों में शामिल हैं:

1. आरबीआई द्वारा प्रायोजित होने के लिए बैंकों और अन्य वित्तीय संस्थानों को एक अलग अर्ध-स्वायत्त निकाय के लिए पर्यवेक्षी कार्य सौंपना।

2. विकास वित्तीय संस्थानों (डीएफआई) के बीच प्रतिस्पर्धा को अपनाने के बजाय एक संघात्मक या भागीदारी दृष्टिकोण अपनाने के लिए। डीएफआई को पूंजी की पर्याप्तता को बहाल करने और कार्यशील पूंजी आवश्यकताओं को पूरा करने के लिए छोटी अवधि के लिए ऋण का विस्तार करने के लिए अंतरराष्ट्रीय स्तर पर स्वीकृत मानदंडों को अपनाना चाहिए।

3. आईडीबीआई को केवल अपनी पुनर्वित्त भूमिका को बनाए रखना चाहिए और अपने प्रत्यक्ष ऋण को एक अलग कॉर्पोरेट निकाय को सौंपना चाहिए।

4. विवेकपूर्ण दिशानिर्देश सभी वित्तीय संस्थानों के कामकाज को नियंत्रित करना चाहिए। पूंजी बाजार को विनियमित करने के लिए एसबीआई को निवेशकों के हितों की रक्षा के लिए विवेकपूर्ण दिशानिर्देशों का एक सेट तैयार करना चाहिए जो सीसीआई (कैपिटल इश्यूज के नियंत्रक) के बहुत अधिक प्रतिबंधात्मक दिशानिर्देशों की जगह लेगा।

5. संपत्ति के पूर्ण वर्गीकरण और पूर्ण प्रकटीकरण और बैंक और अन्य वित्तीय संस्थानों के खातों की पारदर्शिता के लिए प्रावधान।

नरसिम्हम समिति की रिपोर्ट का मूल्यांकन :

नरसिम्हम समिति की रिपोर्ट की आलोचना विभिन्न आधारों पर विभिन्न आलोचकों ने की है।

इस समिति की सिफारिशों के खिलाफ आलोचकों द्वारा उठाए गए विभिन्न बिंदुओं में निम्नलिखित मुद्दे शामिल हैं:

(ए) इस नई प्रणाली में सार्वजनिक क्षेत्र की भूमिका को कम से कम किया जाएगा जहां ये बैंक प्राथमिकता वाले क्षेत्र को उधार देने में अपनी सामाजिक भूमिका नहीं निभा पाएंगे, जैसा कि पहले किया था;

(ख) बैंकों के अधिक राष्ट्रीयकरण के बारे में विचार, निजी और विदेशी बैंकों को अपने व्यवसाय का विस्तार करने की अनुमति देना आलोचना नहीं है; तथा

(c) एसएलआर की कटौती सरकार की उधार क्षमता को प्रतिकूल रूप से प्रभावित कर सकती है।

लेकिन इन सभी आलोचनाओं का अपना कोई ठोस आधार नहीं है। जो मामला स्पष्ट है वह यह है कि बैंक में जमा जनता के पैसे से राजनीतिक रूप से खेलना पहले ही अपने संतृप्ति बिंदु तक पहुंच गया है। उत्पादक निवेश के लिए बैंक निधियों का कड़ाई से उपयोग किया जाना चाहिए जहां व्यवहार्यता मानदंड अच्छा होना चाहिए।

लेकिन नरसिम्हम समिति की सिफारिशों में पर्याप्त सांख्यिकीय समर्थन और अनुभवजन्य परीक्षण का अभाव है। इसके अलावा, कुछ सिफारिशें जैसे रियायती दर को हटाना, प्राथमिकता वाले क्षेत्र को ऋण देने की क्रमिक समाप्ति, एसएलआर को कम करना आदि, इसमें कोई संदेह नहीं है कि यदि वैकल्पिक प्रावधान किए गए हैं तो यह समाज के कमजोर वर्गों को अप्रत्यक्ष रूप से प्रभावित करेगा।

लेकिन आर्थिक सुधारों के वर्तमान शासन के तहत, यदि बैंकिंग क्षेत्र को अत्यधिक नौकरशाही नियंत्रण से मुक्त नहीं किया जाता है, तो देश ऐसे सुधारों से उच्च वापसी की उम्मीद नहीं कर सकता है।

यद्यपि नरसिम्हम समिति की रिपोर्ट में नेताओं, लालची अधिकारियों, ट्रेड यूनियनों, बैंक कर्मचारियों के अपने-अपने कोणों से आलोचना की गई है, लेकिन प्रतिस्पर्धा और अन्य संरचनात्मक परिवर्तनों का सामना करने में कुछ तर्क हैं। लंबे समय तक एक सुरक्षात्मक प्रणाली के तहत काम करना निश्चित रूप से श्रमिकों की उत्पादकता भावना को नष्ट कर देगा। इस प्रकार समस्या को उस कोण से भी देखा जाना चाहिए।

इस बीच, इन सिफारिशों में से कुछ को सरकार ने पहले ही स्वीकार कर लिया है।

बैंकिंग और वित्तीय क्षेत्र सुधार: 1991-92 से 1993-94:

1991-92 के बाद से नरसिम्हम समिति की सिफारिशों का कार्यान्वयन:

विभिन्न कोनों के कड़े विरोध के बावजूद, सरकार ने 1991-92 के बाद से दिसंबर, 1991 में संसद के सामने रखी गई नरसिम्हम समिति की रिपोर्ट के आधार पर कुछ बड़े वित्तीय सुधारों की शुरुआत की।

देश में शुरू किए गए इन सुधारों में से कुछ निम्नलिखित हैं:

1. एसएलआर और सीआरआर में कमी:

एसएलआर और सीआरआर की उच्च दर ने बैंक के संसाधनों के एक बड़े हिस्से को निम्न आय अर्जित परिसंपत्तियों में पहले से ही खाली कर दिया है, इस प्रकार बैंक की लाभप्रदता को कम करने और बैंकों को वाणिज्यिक क्षेत्र में अपनी अग्रिम दर पर उच्च ब्याज दर चार्ज करने के लिए दबाव डाला।

इसलिए सरकार ने एसएलआर को तीन साल की अवधि में 38.5 प्रतिशत से घटाकर 25 प्रतिशत करने और चार साल की अवधि में सीआरआर को 10 प्रतिशत से नीचे के स्तर पर कम करने का निर्णय लिया है। पहले कदम के रूप में, एसएलआर को घटाकर 30 प्रतिशत कर दिया गया और अप्रैल 1992 में सीआरआर को 10 प्रतिशत से घटा दिया गया। देनदार संसाधनों की ओर 1, 280 करोड़।

2. आय मान्यता, प्रावधान और पूंजी की पर्याप्तता के लिए मानदंड:

नरसिंहम समिति की इन सिफारिशों के अनुसरण में, आरबीआई ने आय मान्यता, परिसंपत्तियों के वर्गीकरण और बुरे ऋणों के प्रावधान से संबंधित नए विवेकपूर्ण मानदंड जारी किए। पूंजी पर्याप्तता प्राप्त करने के लिए अंतरराष्ट्रीय स्तर पर स्वीकृत आधार समिति मानदंडों के साथ न्यूनतम पूंजी मानकों को निर्धारित किया गया है। मार्च, 1994 के अंत तक बैंकों को संदिग्ध और उप-मानक परिसंपत्तियों के लिए प्रावधान पूरा करना चाहिए।

3. बैलेंस शीट का संशोधन:

बैंकों की सही वित्तीय सेहत को दर्शाने के लिए बैलेंस शीट और प्रॉफिट एंड लॉस अकाउंट फॉरमेट को उपयुक्त रूप से संशोधित किया गया।

4. शाखा लाइसेंसिंग:

अप्रैल 1992 में, आरबीआई की पूर्व स्वीकृति के बिना पूंजी पर्याप्तता मानदंडों और विवेकपूर्ण लेखा मानकों को प्राप्त करने वाले बैंकों को नई शाखाएं स्थापित करने की अनुमति दी गई थी। उन्हें ग्रामीण क्षेत्रों के अलावा गैर-व्यवहार्य शाखाओं को बंद करने की भी अनुमति है।

5. निजी क्षेत्र के बैंक को स्थापित करने की अनुमति:

RBI ने सार्वजनिक सीमित कंपनियों के रूप में निजी बैंकों की स्थापना के लिए दिशानिर्देशों की घोषणा की है। सिद्धांत रूप में, नए निजी क्षेत्र के बैंकों की स्थापना के लिए सात प्रस्तावों को मंजूरी दी गई है। बैंकों को विदेशी संस्थागत निवेशकों से 20 प्रतिशत तक और गैर-भारतीयों भारतीयों से 40 प्रतिशत तक पूंजी योगदान बढ़ाने की अनुमति दी गई।

6. बैंक अग्रिमों पर ब्याज दर स्लैब की संख्या 1989 में 20 से घटकर चालू वित्तीय वर्ष (90-94) में 90 से 3 हो गई है। बैंक अग्रिमों पर नियंत्रित मंजिल ब्याज दर और सावधि जमा पर सीलिंग ब्याज दर में क्रमशः 4 प्रतिशत अंक और 3 प्रतिशत अंक की कमी की गई है।

7. 31 मार्च, 1993 तक सभी बैंकों द्वारा 4 प्रतिशत की आवश्यकता के लिए पूंजी पर्याप्तता मानदंडों का परिचय और 31 मार्च, 1996 तक 8 प्रतिशत। भारत में भारतीय बैंकों और विदेशों में शाखाओं वाले बैंकों को मार्च तक 8 प्रतिशत प्राप्त करना होगा। क्रमशः 31, 1993 और 31 मार्च, 1994।

8. रुपये का बजटीय समर्थन। बैंकों के पूंजीकरण के लिए 5, 700 करोड़ रुपये जारी किए गए, जब राष्ट्रीयकृत बैंकों ने बैंक प्रबंधन को मजबूत करने और दक्षता में सुधार सुनिश्चित करने के लिए RBI के साथ प्रदर्शन समझौतों में प्रवेश किया।

9. भारतीय स्टेट बैंक (एसबीआई) अधिनियम में संशोधन किया गया था ताकि बैंक पूंजी बाजार तक पहुंच बना सके और शेयरधारकों को 10 प्रतिशत मतदान के अधिकार दे सकें, एसबीआई ने रु। इक्विटी के रूप में 1, 400 करोड़ (प्रीमियम और एक सार्वजनिक निर्गम के माध्यम से 1, 000 करोड़ रुपये बांड के रूप में)। पहले के 99 प्रतिशत के मुकाबले अब आरबीआई की हिस्सेदारी 67 प्रतिशत है।

10. राष्ट्रीयकृत बैंकों को ऋण और इक्विटी के लिए पूंजी बाजार तक पहुंच बनाने में सक्षम बनाने के लिए, एक बिल संसद में पेश किया गया था। यह निर्णय लिया गया है कि 1994-95 के दौरान, पूंजी पर्याप्तता मानदंडों के लक्ष्य को पूरा करने के लिए सात से अधिक राष्ट्रीयकृत बैंक पूंजी बाजार में प्रवेश करेंगे।

11. 1993-94 में, न्यू बैंक ऑफ इंडिया का पंजाब नेशनल बैंक में विलय हो गया है।

12. बैंकों और वित्तीय संस्थानों की पर्यवेक्षी प्रणाली को मजबूत करने के लिए RBI के भीतर एक नया वित्तीय पर्यवेक्षण बोर्ड स्थापित किया जा रहा है। एक नया विभाग। वाणिज्यिक बैंकों की देखरेख के लिए 22 दिसंबर, 1993 से प्रभावी एक स्वतंत्र इकाई के रूप में RBI में पर्यवेक्षण विभाग स्थापित किया गया है।

13. banks बैंकों और वित्तीय संस्थानों अधिनियम, 1993 के कारण ऋणों की वसूली ’ऋण बकाया राशि की त्वरित वसूली की सुविधा के लिए विशेष वसूली न्यायाधिकरण स्थापित करने के लिए भी पारित किया गया है।

14. बैंक ऋण मानदंडों का भी उदारीकरण किया गया है और बैंकों को आविष्कारों और प्राप्य वस्तुओं के व्यक्तिगत मदों के स्तर को तय करने की स्वतंत्रता भी दी गई है।

15. अध्यापन को बैंकिंग विनियमन अधिनियम, 1949 में संशोधन किया गया था ताकि एक गैर-कार्यकारी अध्यक्ष के रूप में एक बैंकिंग कंपनी को सक्षम किया जा सके और संस्थानों को बढ़ावा देने वाले निदेशकों के बीच में से तीन निदेशकों तक और एक शेयरधारक के लिए मतदान के अधिकार के अभ्यास के लिए छत को ऊपर उठाया जा सके। 10 प्रतिशत और अधिनियम के उल्लंघन के लिए दंड बढ़ाने के लिए।

16. बैंकों में तेजी से कम्प्यूटरीकरण के लिए अक्टूबर 1993 में यूनियन के साथ समझौता हुआ।

17. अनिवार्य कंसोर्टियम व्यवस्था का दायरा 934 खातों के स्थान पर 76 बड़े उधार खातों तक सीमित कर दिया गया था, उधारकर्ताओं ने दो साल बाद नए बैंकों को कंसोर्टियम में शामिल करने की अनुमति दी थी।

18. वित्तीय संस्थानों की एसएलआर फंड तक पहुंच कम हो गई थी और उन्हें फंड के लिए पूंजी बाजार का रुख करने के लिए प्रोत्साहित किया जाता है।

19. बैंकिंग विनियमन (संशोधन) विधेयक, 1994 को 17 मार्च, 1994 को संसद द्वारा अनुमोदित किया गया, जिससे निजी क्षेत्र में अधिक बैंक खोलने का मार्ग प्रशस्त हुआ। इस बीच सिद्धांत रूप में सरकार ने नौ निजी बैंकों को अनुमति दी। पहला निजी क्षेत्र का बैंक 2 अप्रैल, 1994 को यूनिट ट्रस्ट ऑफ इंडिया (यूटीआई बैंक) द्वारा पहले ही स्थापित किया जा चुका है। इसके बाद पांच और निजी बैंकों का गठन किया गया।

20. IFCI भी एक कंपनी में परिवर्तित हो गया है और इसका पहला सार्वजनिक निर्गम भी रु। इक्विटी (प्रीमियम सहित) के रूप में 600 करोड़।

21. परिवर्तनीयता खंड अब ऋण देने वाली संस्थाओं द्वारा स्वीकृत सहायता के लिए अनिवार्य नहीं है।

22. डिबेंचर और बॉन्ड पर ब्याज दर की सीमा को टैक्स फ्री PSU बॉन्ड पर छोड़कर हटा दिया जाता है।

23. 91 दिन के ट्रेजरी बिल और सरकारी प्रतिभूतियों की नीलामी क्रमशः 8 जनवरी, 1993 और 3 जून 1992 से शुरू हुई। अप्रैल, 28, 1992 से 354 दिन के ट्रेजरी बिलों की नीलामी शुरू हुई और 182 दिन के ट्रेजरी बिलों की नीलामी हुई।

इस प्रकार इस उपर्युक्त बैंकिंग और वित्तीय क्षेत्र में सुधार के साथ पहले से शुरू की गई डिकंट्रोल और प्रतियोगिता की शुरूआत का काम जारी रहा। बैंकिंग प्रणाली में नियंत्रण और विकृतियों को कम करने और प्रतिस्पर्धा को बढ़ावा देने के लिए 1993-94 के दौरान कई कदम उठाए गए हैं। इनमें निजी बैंकों के प्रवेश के लिए ब्याज दर में सुधार की अनुमति, ऋण प्रतिबंधों में छूट और ऋण नियंत्रण शामिल हैं।

इन परिवर्तनों के उद्देश्य हैं:

(ए) बाजार आधारित प्रोत्साहनों के उपयोग के लिए बैंकों के नियंत्रण और जबरदस्ती के आधार पर प्रतिबंधों को बदलना, ताकि बैंक प्रबंधन और कर्मचारी अपनी बुद्धि और वाणिज्यिक पहल का उपयोग करने के लिए स्वतंत्र हों;

(बी) जमाकर्ताओं और बैंकिंग प्रणाली की रक्षा के लिए आवश्यक विवेकपूर्ण नियम होना; तथा

(c) ऐसा वातावरण बनाने के लिए जिसमें बैंक जमाकर्ताओं, उधारकर्ताओं और अन्य ग्राहकों को सर्वोत्तम सेवा प्रदान करने के लिए एक-दूसरे के साथ प्रतिस्पर्धा करते हैं।

आर्थिक सुधार प्रक्रिया ने अपने बैंकिंग व्यवसाय की गुणवत्ता और सामग्री सहित, अपने प्रदर्शन को बेहतर बनाने के लिए भारत में वाणिज्यिक बैंकों को दबाव में रखा है। डेरेग्युलेशन की प्रक्रिया ने बैंकों के साथ-साथ गैर-बैंक संस्थाओं के एक मेजबान के साथ प्रतिस्पर्धा बढ़ा दी है जो हाल के दिनों में सक्रिय हो गए हैं। इस प्रकार भारतीय बैंकिंग प्रणाली पिछले चार वर्षों के आर्थिक उदारीकरण के दौरान परिवर्तन तक पहुँच रही है।

जुलाई 1991 में शुरू हुई आर्थिक सुधार प्रक्रिया के पहले चरण में, टिकाऊ संरचनात्मक परिवर्तनों और विनियामक ढांचे को लागू करने का प्रयास किया गया है, जो संसाधन आधार की दक्षता को बढ़ाएगा और उत्पादक में सहायक गतिविधियों में मदद करने के लिए बैंकों को प्रोत्साहन प्रदान करेगा। अर्थव्यवस्था के क्षेत्र।

इसलिए, सुधारों को बैंकों के संसाधनों के वैधानिक अनुमान, ब्याज दर संरचना के युक्तिकरण और विवेकपूर्ण मानदंडों के नुस्खे में सामान्य कमी पर निर्देशित किया गया था। बैंकिंग प्रणाली अब आय, मान्यता, संपत्ति वर्गीकरण, प्रावधान और पूंजी पर्याप्तता के अंतरराष्ट्रीय स्तर पर मान्यता प्राप्त विवेकपूर्ण लेखांकन मानदंडों के एक सेट के भीतर चल रही है।

चूंकि प्रतिस्पर्धा ने प्रणाली की उच्च उत्पादकता और दक्षता हासिल करने में महत्वपूर्ण भूमिका निभाई, इसलिए मौजूदा बैंकों को अपने परिचालन का विस्तार करने के लिए अधिक लचीलेपन की अनुमति दी गई है। ये सभी उपाय पारदर्शिता को बढ़ावा देने के लिए विवेकपूर्ण मानदंडों को अपनाने के लिए भी लागू किए गए थे।

साथ ही अधिक स्वायत्तता और परिचालन लचीलेपन के लिए विधायी परिवर्तन किए गए थे। बैंकिंग क्षेत्र में सुधार ऐसे समय में शुरू किए गए थे जब सार्वजनिक क्षेत्र के वाणिज्यिक बैंक अपनी कम लाभप्रदता और पारदर्शिता की कमी सहित कई समस्याओं का सामना कर रहे थे।

बैंकिंग क्षेत्र में सुधारों और संरचनात्मक परिवर्तनों के दूसरे चरण में प्रवेश करने के लिए जो महत्वपूर्ण परिचालन और वित्तीय सुधार के साक्षी थे। इस प्रकार देश में बैंकिंग क्षेत्र के सुधारों के दूसरे चरण में बैंकों की संगठनात्मक प्रभावशीलता में सुधार पर जोर दिया जाना चाहिए, जिसके लिए पहल खुद बैंकों को करनी होगी।

आरबीआई ने सुझाव दिया है कि बैंकों को अपने ग्राहकों की विशिष्ट आवश्यकताओं के अनुरूप उत्पाद विकास के संबंध में कौशल विकसित करने के लिए विभिन्न गैर-निधि आधारित बैंक सेवाओं की लागत और मूल्य निर्धारण पर अधिक ध्यान देकर अपनी सेवा आधारित आय में सुधार करना चाहिए।