प्राप्तियों का प्रबंधन निम्नलिखित चार कारकों से मिलकर बनता है

प्राप्तियों के प्रबंधन में निम्नलिखित चार कारक शामिल हैं:

1. क्रेडिट नीति चर

2. क्रेडिट मूल्यांकन

3. ऋण देने का निर्णय

4. प्राप्य का नियंत्रण

1. क्रेडिट नीति चर:

एक फर्म की क्रेडिट पॉलिसी के महत्वपूर्ण आयाम क्रेडिट मानक, क्रेडिट अवधि, नकद छूट और संग्रह प्रयास हैं। ये चर संबंधित हैं और बिक्री, खराब ऋण हानि, ग्राहकों द्वारा ली गई छूट, और संग्रह खर्चों पर असर डालते हैं।

i) क्रेडिट मानक:

इस संबंध में एक फर्म के पास व्यापक विकल्प हैं। स्पेक्ट्रम में से एक पर, यह किसी भी ग्राहक को क्रेडिट का विस्तार नहीं करने का निर्णय ले सकता है, हालांकि उसकी क्रेडिट रेटिंग मजबूत हो सकती है। दूसरे छोर पर, यह सभी ग्राहकों को उनकी क्रेडिट रेटिंग के बावजूद, शानदार क्रेडिट का फैसला कर सकता है। इन दो चरम स्थितियों के बीच कई स्थान होते हैं, अक्सर अधिक व्यावहारिक होते हैं।

सामान्य तौर पर, उदार क्रेडिट मानक अधिक ग्राहकों को आकर्षित करके बिक्री को आगे बढ़ाते हैं। हालांकि, यह खराब ऋण हानि, प्राप्तियों में बड़ा निवेश, और संग्रह की उच्च लागत के साथ है। कठोर क्रेडिट मानकों के विपरीत प्रभाव हैं। वे बिक्री को कम करते हैं, खराब ऋण नुकसान की घटनाओं को कम करते हैं, प्राप्य में निवेश को कम करते हैं, और संग्रह लागत को कम करते हैं।

ii) क्रेडिट अवधि:

क्रेडिट अवधि का तात्पर्य ग्राहकों को उनकी खरीद के लिए भुगतान करने की अवधि से है। यह आमतौर पर 15 दिनों से 60 दिनों तक भिन्न होता है। जब कोई फर्म किसी क्रेडिट का विस्तार नहीं करती है, तो क्रेडिट अवधि स्पष्ट रूप से शून्य होगी। यदि कोई फर्म 30 दिनों के ऋण की अनुमति देती है, तो शुरुआती भुगतानों को प्रेरित करने के लिए कोई छूट नहीं है, इसकी क्रेडिट शर्तों को "शुद्ध 30" कहा जाता है।

क्रेडिट अवधि का लंबा होना मौजूदा ग्राहकों को अधिक खरीद और अतिरिक्त ग्राहकों को आकर्षित करने के लिए प्रेरित करके बिक्री को बढ़ाता है। यह, हालांकि, प्राप्तियों में बड़ा निवेश और खराब ऋण नुकसान की उच्च घटना के साथ है। ऋण की अवधि कम होने से विपरीत प्रभाव पड़ता है: यह कम बिक्री, प्राप्य में निवेश में कमी और खराब ऋण हानि की घटनाओं को कम करता है।

iii) नकद छूट:

आमतौर पर ग्राहक तुरंत भुगतान करने के लिए ग्राहकों को प्रेरित करने के लिए नकद छूट प्रदान करते हैं। प्रतिशत छूट और जिस अवधि के दौरान यह उपलब्ध है वह क्रेडिट शर्तों में परिलक्षित होता है। उदाहरण के लिए, 2/10 की क्रेडिट शर्तों, शुद्ध 30 का मतलब है कि यदि भुगतान दसवें दिन तक किया जाता है तो 2 प्रतिशत की छूट की पेशकश की जाती है; अन्यथा पूरा भुगतान तीसवें दिन के कारण होता है।

नकद छूट नीति का उदारीकरण करने का मतलब यह हो सकता है कि छूट प्रतिशत बढ़ा हुआ है और / या छूट अवधि लंबी हो गई है। इस तरह की कार्रवाई बिक्री को बढ़ाने के लिए जाती है (क्योंकि छूट को मूल्य में कमी के रूप में माना जाता है), औसत संग्रह अवधि को कम करें (जैसा कि ग्राहक तुरंत भुगतान करते हैं), और छूट की लागत में वृद्धि।

iv) संग्रह प्रयास:

फर्म का प्रोग्राम प्रोग्राम, जिसका उद्देश्य समय-समय पर प्राप्तियों का संग्रह है, जिसमें शामिल हैं - प्राप्य की स्थिति की निगरानी, ​​उन ग्राहकों को पत्र भेजना जिनकी नियत तारीख करीब आ रही है, टेलीग्राफिक और टेलीफ़ोनिक सलाह ग्राहकों को नियत तारीख के आसपास, अतिदेय कार्रवाई की धमकी खातों और अतिदेय खातों के खिलाफ कानूनी कार्रवाई।

2. क्रेडिट मूल्यांकन:

भावी ग्राहक को ऋण देने से पहले फर्म को ग्राहक की क्रेडिट योग्यता को देखना चाहिए। क्रेडिट की योग्यता जानने के लिए, चरित्र, क्षमता और संपार्श्विक के तीन बुनियादी कारकों को देखा जाना चाहिए। चरित्र अपने दायित्वों का सम्मान करने के लिए ग्राहक की इच्छा को संदर्भित करता है। क्षमता ग्राहक को समय पर भुगतान करने की क्षमता को संदर्भित करती है। संपार्श्विक गिरवी के रूप में फर्म द्वारा पेश की गई सुरक्षा का प्रतिनिधित्व करता है।

वित्तीय विवरणों का विश्लेषण करके, फर्म के अनुभव का विश्लेषण करके बैंक संदर्भ प्राप्त करके और एक ग्राहक के संख्यात्मक क्रेडिट स्कोरिंग द्वारा ग्राहक की क्रेडिट योग्यता पाई जा सकती है।

3. क्रेडिट अनुदान निर्णय:

ग्राहक की क्रेडिट योग्यता जानने के बाद, क्रेडिट देने का निर्णय लिया जाना चाहिए। क्रेडिट के लिए निर्णय लेने के लिए नीचे दिखाए गए निर्णय पेड़ उपयोगी होंगे।

4. प्राप्य का नियंत्रण:

प्राप्य खातों की निगरानी के लिए आमतौर पर दो तरीके सुझाए गए हैं:

(i) दिनों की बिक्री बकाया है और

(ii) वृद्धावस्था अनुसूची।

जबकि इन विधियों का लोकप्रिय रूप से उपयोग किया जाता है, उनके पास एक गंभीर कमी है; वे बिक्री और प्राप्य के एकत्रीकरण पर आधारित हैं। पारंपरिक तरीकों की कमजोरी को दूर करने के लिए, भुगतान पैटर्न दृष्टिकोण का सुझाव दिया गया है।

पारंपरिक तरीके :

1. दिनों की बिक्री बकाया (DSO):

किसी निश्चित समय में बकाया औसत दिनों की बिक्री को दैनिक बिक्री औसत करने के लिए उस समय बकाया प्राप्तियों के अनुपात के रूप में परिभाषित किया जा सकता है

समय पर प्राप्य खाते t = औसत दैनिक बिक्री

पिछले 30 दिनों, 60 दिनों, 90 दिनों या कुछ अन्य प्रासंगिक अवधि के दौरान बिक्री का औसत निकालकर औसत दैनिक बिक्री का आंकड़ा प्राप्त किया जाता है।

इस विधि के अनुसार, डीएसओ एक निश्चित मानक से कम के बराबर होने पर, प्राप्य खातों को नियंत्रण में माना जाता है।

यदि डीएसओ का मान निर्दिष्ट मानदंड से अधिक है, तो संग्रह धीमा माना जाता है।

2. एजिंग शेड्यूल:

उम्र बढ़ने की अनुसूची (एएस) ने विभिन्न आयु वर्ग में समय के साथ बकाया प्राप्तियों को वर्गीकृत किया। एक उदाहरण के रूप में नीचे दिया गया है:

आयु समूह (दिनों में)

प्राप्य का%

0-30

35

31-60

40

61-90

20

> 90 रु

5

फर्म के वास्तविक एएस की तुलना कुछ मानक एएस के साथ की जाती है ताकि यह निर्धारित किया जा सके कि खातों की प्राप्ति नियंत्रण में है। एक समस्या का संकेत मिलता है यदि वास्तविक एएस उच्च आयु वर्ग में, टाइल मानक एएस के साथ तुलना में प्राप्य का अधिक अनुपात दिखाता है।

सीमाएं:

1. डीएसओ और एएस दोनों बिक्री के पैटर्न से प्रभावित हैं

2. डीएसओ औसत अवधि के प्रति संवेदनशील है

3. जब किसी भी महीने में बिक्री से संबंधित भुगतान असामान्य है, तब भी विकृत है, जबकि अन्य महीनों में बिक्री से संबंधित भुगतान सामान्य हैं।

आधुनिक विधि:

भुगतान पैटर्न दृष्टिकोण: डीएसओ और एएस प्रक्रियाओं की प्रमुख कमजोरी यह है कि वे समय की अवधि में बिक्री और प्राप्य को एकत्रित करते हैं। इस तरह के एकत्रीकरण से भुगतान के पैटर्न में बदलाव का पता लगाना मुश्किल हो जाता है। पैटर्न दृष्टिकोण का भुगतान इस कमी को पार करता है और भुगतान व्यवहार पर ध्यान देता है, प्राप्य खातों की निगरानी में प्रमुख मुद्दा।

भुगतान पैटर्न को अनुपात या प्रतिशत के संदर्भ में परिभाषित किया गया है। इसकी गणना को स्पष्ट करने के लिए, एक फर्म पर विचार करें जो रु। जनवरी के महीने में क्रेडिट पर 10, 000 और निम्नानुसार संग्रह प्राप्त करता है: रु। जनवरी में 1, 000 रु। फरवरी में 4, 000, रु। मार्च में 3, 000, और रु। अप्रैल में 2, 000।

निम्नलिखित तालिका में दिखाए गए अनुसार भुगतान और प्राप्तियों का पैटर्न प्रतिशत के संदर्भ में व्यक्त किया जा सकता है:

मूल के महीने में बिक्री के लिए संग्रह और प्राप्य से मिलान करके भुगतान पैटर्न दृष्टिकोण डीएसओ और एएस तरीकों की प्रमुख कमजोरी पर काबू पाता है जो बिक्री और संग्रह के एकत्रीकरण से उत्पन्न होता है।

भुगतान पैटर्न दृष्टिकोण बिक्री के स्तर पर निर्भर नहीं है। यह प्रमुख मुद्दे, भुगतान व्यवहार पर केंद्रित है, यह संयुक्त बिक्री और भुगतान पैटर्न के खिलाफ महीने-दर-महीने के भुगतान पैटर्न का विश्लेषण करने में सक्षम बनाता है।

इस पद्धति की एक सीमा यह है कि रूपांतरण मैट्रिक्स को केवल प्रकाशित वित्तीय विवरणों के आधार पर तैयार नहीं किया जा सकता है - इसके लिए आंतरिक वित्तीय डेटा की आवश्यकता होती है। हालाँकि, पेमेंट पैटर्न का दृष्टिकोण एजिंग शेड्यूल विधि की तुलना में अधिक डेटा-डिमांडिंग नहीं है। बाद वाले को आंतरिक वित्तीय डेटा की भी आवश्यकता होती है।